[딜사이트 이성희 기자] IBK기업은행의 배당성향이 31%를 넘어서면서 정부에 대한 고배당 논란을 피할 수 없게 됐다. 금융당국이 시중은행에게 불확실한 금융환경을 고려해 손실흡수능력 확충을 요구, 사실상 배당확대를 자제하라는 의사를 내비친 것과 궤를 달리한 결과이기 때문이다.  

14일 금융감독원 전자공시에 따르면 기업은행은 보통주 1주당 960원의 현금배당을 실시하기로 결정했다. 배당금 총액은 7655억원이다. 2021년 결산 배당금은 주당 780원(총 6220억원)으로 1년새 23.1% 증가했다.

배당성향은 31.2%를 기록했다. 결산연도 기준 2020년 29.5%로 30% 미만을 기록한 뒤 2021년 30.7%, 2022년 31.2%로 매년 상승 중이다. 2019년(32.5%) 이후 가장 높은 수치이다.

4대 은행 금융지주와 비교해도 차이가 확연하다. 자사주 매입 및 소각을 제외한 순수 현금배당성향을 살펴보면, 하나금융이 27.0%, KB금융과 우리금융이 각 26.0%, 신한금융 22.8% 등이다. 

기업은행이 지난해 별도 기준 2조4705억원(전년 대비 22.1%↑)의 순이익을 거두며 사상 최대 실적을 거둔 것이 배당 확대의 원인으로 풀이된다.

기업은행의 배당정책은 금융당국의 권고와는 다른 방향을 보이고 있어 눈길을 끈다. 이복현 금융감독원장은 "배당은 은행 이사회의 자율적 판단"이라면서도 금융환경 변동성이 크고 리스크 우려가 높은 시기인 만큼 배당확대에 대해 부정적인 견해를 지속적으로 내비쳤다. 지난 2월 신년 업무계획 기자간담회에서도 은행권 배당확대와 관련해 배당 확대가 중저신용자에 대한 신용공여 제한, 중장기적인 금융회사 성장에 문제가 될 수 있다고 밝히기도 했다.

이러한 가운데 국책은행인 기업은행이 당국의 의도와 상반된 배당 결정을 내린 것이다. 이는 기업은행의 지배구조에서 답을 찾을 수 있다. 기업은행은 기획재정부가 59.5% 지분을 보유한 최대주주이며, 산업은행과 수출입은행이 각각 7.2%, 1.8%를 가지고 있다. 정부출자기관들의 배당이 기재부 주요 수입원인 만큼 배당을 쉽사리 축소하는 결정을 내리기 힘들다는 이유에서다. 

특히 지난해 주요 수익원인 국책은행과 에너지공기업들의 실적 악화로 예년 수준에 못 미친 배당 수입을 거둘 것으로 전망되면서 호실적을 거둔 기업은행이 배당을 늘릴 수밖에 없었다는 해석도 나온다.

기업은행의 2022년 결산 배당 총액은 7653억원으로, 이 중 기재부 몫은 4553억원이다. 2020년과 2021년 결산 배당으로 각각 2208억원, 3701억원을 수령했는데, 올해는 배당 수령액은 2020년의 두배가 넘는 수준이다.

기업은행의 자본적정성은 다소 우려스럽다. 지난해 말 기준 보통주자본비율(CET1)은 11.08%로 전년(11.29%) 대비 0.21%포인트(p) 하락했다. 4대 시중은행이 14% 내외인 것을 감안하면 상대적으로 낮은 수치다.다만 기업은행은 중소기업 대출에 따른 위험가중자산이 1년새 약 1조6000억원 늘며 보통주자본 증가액(약 1조3400억원)을 상회한 것이 원인으로 풀이된다.

금융권 관계자는 "금융당국이 은행권의 손실흡수능력 확충을 강조하고 있는 상황인 데다 보통주자본비율을 높여야 하는 기업은행 입장에서 배당확대는 다소 부담이었을 것"이라고 말했다.

기업은행 관계자는 "정부 배당대상기업의 배당은 정부 배당협의체에서 결정된다"며 "이번 배당성향은 기업은행의 직전 5개년 배당성향(평균 30.7%, 일반주주 기준) 및 올해 시중은행의 배당결과를 고려해 결정된 것으로 알고 있다"고 설명했다.