[딜사이트 최령 기자] 네이버가 인공지능(AI) 전면 확산 전략의 결실을 거뒀다. 검색·커머스에 도입된 AI 브리핑과 개인화 서비스가 매출 성장을 견인하며 분기 매출이 처음으로 3조원을 넘어섰다. 네이버는 여기서 한발 더 나아가 GPU 인프라에 1조원을 투입하고 로봇 운영체제(OS)와 디지털트윈을 기반으로 한 '피지컬 AI' 사업화에 속도를 내겠다는 구상이다.

5일 네이버는 2025년 3분기 연결 기준 매출 3조1381억원, 영업이익 5706억원을 기록했다고 밝혔다. 이는 전년 동기 대비 각각 15.6%, 8.6% 증가한 수치로 서치플랫폼과 커머스 등 주요 사업부문이 AI 고도화를 통해 성장세를 이어가며 역대 최대 실적을 달성했다.

최수연 네이버 대표는 "콘텐츠와 데이터에 AI 기술을 결합해 서비스와 수익화를 고도화했다"며 "검색과 커머스 중심 플랫폼의 경쟁력이 강화되고 충성 이용자층이 두터워졌다"고 말했다.

3분기 부문별로는 서치플랫폼이 AI 브리핑 확대와 피드 추천 고도화에 힘입어 전년 동기 대비 6.3% 증가한 1조602억원을 기록했다. 전체 플랫폼 광고 매출은 10.5% 늘었고 홈피드 일평균 이용자는 1000만명을 돌파했다. AI 개인화 추천과 이용자 생성 콘텐츠(UGC) 확대로 광고 효율이 높아지며 충성 이용자 비중도 연초 대비 5%포인트 증가했다.

커머스는 AI 개인화와 멤버십 강화, 물류 효율화 전략이 결합되며 성장세를 이끌었다. 네이버플러스스토어 내 개인화 경험 강화, N배송 확대, 멤버십 혜택 확충 등에 힘입어 전년 동기 대비 35.9% 늘어난 9855억원을 기록했다. 특히 플러스스토어의 AI 기반 개인화 추천 거래액은 전 분기 대비 48% 증가했다.

최 대표는 "일부 지면에서는 기본형 대비 맞춤형에서 전환율이 10배 이상 높게 나타났다"며 "검색 내 개인화 추천과 랭킹 고도화를 통해 브랜드와 소상공인 상품이 더 잘 발견되도록 하고 홈 지면의 AI 개인화 적용 비중을 31%에서 80%로 확대할 계획"이라고 설명했다.

멤버십 부문도 성장세를 이어갔다. 넷플릭스 제휴에 이어 마이크로소프트(MS) 게임패스, 우버 멤버십, 컬리N마트 무료 배송 혜택을 추가하며 이용자 저변을 확대했다. 그 결과 멤버십 활성 이용자 수는 전년 대비 20% 이상 증가했다.

커머스 부문은 수익성과 외연 확장을 동시에 달성했다. 김희철 최고재무책임자(CFO)는 "커머스 수수료 인상과 거래액 증가로 수익성이 개선돼 투자 여력이 확보됐다"며 "단기 매출 확대보다 충성 고객 유입을 위한 전략적 마케팅에 집중하고 있다"고 말했다. 마케팅비는 전년 대비 850억원 증가했으며 이 중 절반이 커머스 부문에 투입됐다. 증가분의 절반은 거래액 연동형 비용, 나머지는 프로모션과 브랜드 캠페인 집행 비용이다. 그는 "GPU 투자로 단기 손익 영향은 일부 예상되지만 장기적으로 매출 성장과 광고 효율 개선으로 수익성이 개선될 것"이라고 덧붙였다.

핀테크 매출은 전년 동기보다 12.5% 증가한 4331억원, 콘텐츠 매출은 10.0% 증가한 5093억원으로 집계됐다. 엔터프라이즈 부문은 전년 동기 대비 3.8% 늘어난 1500억원을 기록했으며 GPUaaS 신규 매출 발생과 라인웍스 유료ID 증가가 성장에 기여했다.

AI 고도화는 전사 실적 성장의 핵심 요인으로 꼽힌다. 최 대표는 "AI 브리핑 커버리지를 연내 10%로 예상했으나 실제로는 20% 수준까지 확대됐다"며 "검색, 쇼핑, 결제, 예약 등 내부 생태계가 유기적으로 연결돼 있어 AI 에이전트가 작동하기 좋은 구조"라고 설명했다. 이어 "내년 봄 쇼핑 AI 에이전트를 시작으로 연내 통합 에이전트를 순차적으로 선보일 계획"이라며 "AI 온서비스 전략이 검색광고와 커머스, 로컬 매출 전반에 긍정적 영향을 주고 있다"고 덧붙였다.

GPU 인프라 투자도 본격화됐다. 김 CFO는 "GPU를 포함한 전체 인프라 투자 규모는 올해 약 1조원 수준이며 2026년 이후 GPU만 1조원 이상 추가 투입이 필요할 것"이라며 "AI 브리핑, 애드부스트 등 직접 수익화 서비스 확대와 공공 GPUaaS 사업을 포함한 전략적 투자"라고 말했다. 그는 "엔비디아로부터 확보한 GPU 6만장도 이 범주에 포함된다"며 "단기 감가상각 부담은 있겠지만 장기적으로 경쟁력 강화에 기여할 것"이라고 설명했다.

네이버는 최근 엔비디아와 협력해 산업용 피지컬 AI 플랫폼을 개발하고 있으며 이를 기반으로 반도체·조선·에너지 등 국가 주력 산업 중심의 AI 인프라 구축을 추진하고 있다.

엔터프라이즈 부문에서는 피지컬 AI 사업화가 본격 추진된다. 최 대표는 "네이버랩스는 2017년부터 로봇과 디지털트윈을 선행 연구해왔으며 현재는 피지컬 AI 사업화 단계에 있다"며 "하드웨어보다 소프트웨어 중심 경쟁력을 강화해 로봇 OS '아크(ARC)'와 정밀 내비게이션 소프트웨어 '얼라이크(ALIKE)'를 개발했다"고 말했다.

네이버는 본사 1784 건물을 테스트베드로 삼아 자율이동 로봇과 디지털트윈 제어 시스템을 운영하며 글로벌 레퍼런스를 확보했다. 그는 "로봇 OS 시장의 30% 이상 점유가 가능할 것으로 보고 있으며 제조업 맞춤형 프라이빗 클라우드와 AI 솔루션 시장으로 확장할 계획"이라고 강조했다.

최 대표는 "앞으로도 네이버는 AI를 기반으로 핵심 사업 경쟁력을 강화하는 한편, 중장기 성장을 위한 미래 성장 동력을 추가하고 글로벌 확장을 위한 기반을 마련해 나가겠다"고 말했다.