[딜사이트 조은지 기자] 맥쿼리자산운용그룹이 가비아와 자회사 케이아이엔엑스(KINX)의 동시 인수를 추진한다. 주요주주들이 보유한 가비아 주식을 주당 5만3000원, KINX 주식을 주당 19만원에 인수하기로 합의했다. 정부 승인 등 선행조건이 충족되면 일반주주를 대상으로 공개매수를 진행하고 양사의 자진 상장폐지를 추진할 계획이다.

맥쿼리자산운용그룹은 28일 그룹이 운용하는 맥쿼리 아시아태평양 인프라펀드4(MAIF4)가 가비아 경영진과 얼라인파트너스, 미리캐피탈, 검슈캐피탈 등 주요주주들과 주식매매계약을 체결했다고 밝혔다. 계약에 따라 주요주주들이 보유한 가비아와 KINX 주식을 각각 주당 5만3000원과 19만원에 인수할 예정이다.

이번 거래는 모회사인 가비아와 상장 자회사 KINX의 중복상장 구조를 해소하고 지배구조를 단순화하는 데 초점을 맞췄다. 맥쿼리 측은 중복상장 구조가 기업가치 할인 요인으로 지적돼 온 만큼 양사를 동시에 인수해 소유구조를 단순화하고 장기적인 성장 기반을 마련한다는 방침이다.

가비아 경영진은 보유한 가비아 또는 KINX 주식 일부를 매수인인 특수목적법인(SPC)에 현물출자하는 방식으로 재투자한다. 이를 통해 맥쿼리 측과 협력 관계를 구축하고 거래 이후에도 양사의 경영을 지속할 계획이다.

일반주주를 대상으로 한 공개매수는 정부 승인 등 주식매매계약의 선행조건이 충족된 이후 진행된다. MAIF4가 국내에 설립한 SPC가 가비아와 KINX 주식을 주요주주들과 합의한 가격과 동일한 가격에 공개매수할 예정이다.

공개매수 목표수량에는 제한을 두지 않는다. 소액주주를 포함한 모든 주주에게 동일한 가격으로 주식을 매도할 기회를 제공한다는 방침이다. 주요주주들의 지분 매매는 공개매수 절차와 연계해 종결 전후로 완료되며, 공개매수 이후에는 양사의 자진 상장폐지를 추진할 계획이다.

거래 종결을 위해서는 관계 당국의 승인도 필요하다. MAIF4가 해외 투자자인 만큼 산업통상부의 외국인투자 관련 안보심의와 공정거래위원회의 기업결합 승인 등 관련 절차를 거쳐야 한다.

베레나 림 맥쿼리자산운용그룹 아시아태평양 인프라부문 공동대표 겸 맥쿼리그룹 아시아 최고경영자(CEO)는 "이번 거래는 모든 주주에게 의미 있는 프리미엄과 확실한 유동성 기회를 제공하는 동시에 두 회사 모두 비상장 환경에서 보다 장기적인 관점의 성장을 추진할 기반을 마련하는 계기가 될 것"이라며 "디지털 및 데이터 인프라 분야에서 축적한 글로벌 경험과 네트워크를 바탕으로 가비아와 KINX의 지속적인 성장과 기업가치 제고를 지원하겠다"고 말했다.

이창환 얼라인파트너스 대표는 “이번 합의는 얼라인의 적극적 주주 관여 및 여러 일반주주들의 적극적인 의견개진의 결과”라며 “일반주주의 요구를 반영해 가격과 거래구조를 개선하고, 가비아와 KINX 양사 주주의 이익을함께 고려한 맥쿼리 측의 결정을 높이 평가한다”고 밝혔다.