[딜사이트 윤기쁨 기자] KB증권 PE·성장투자본부가 하이브와 에코프로 등 대형 포트폴리오 엑시트에 잇달아 성공하며 40%를 상회하는 내부수익률(IRR)을 달성했다. PE본부는 이번 성과를 발판 삼아 KB마크플로우 등 신규 펀드 결성을 추진하며 운용자산(AUM) 규모 확대에 속도를 낼 전망이다. 산업은행 등 주요 기관투자자들의 출자사업에 적극 참여해 연내 최종 조성을 마무리한다는 계획이다.

24일 투자업계에 따르면 KB PE는 SBI인베스트먼트와 공동 운용하는 'KB-SBI 글로벌 첨단전략 펀드'를 통해 최근 하이브와 에코프로 투자금을 회수했다. 회수 성과는 시장 예상을 크게 웃돌았다. 하이브는 IRR 48% 에코프로는 38%의 수익률을 각각 기록했다. 2024년 3월 약 2000억원 규모로 조성된 이 펀드는 결성 이후 꾸준히 우수한 성적을 내며 KB증권의 대표 포트폴리오로 자리 잡았다. 본부는 피코스텍 등 성장 잠재력이 높은 기업에 대한 선제적 투자를 지속하며 안정적인 수익 기반을 다지고 있다.

김현준 전무가 이끄는 KB PE본부는 메자닌 및 크레딧 투자 분야에서 강점을 가진 하우스로 꼽힌다. 김 전무는 KB증권 ECM(주식발행시장) 이사와 미래에셋대우(현 미래에셋증권) 기업금융2본부장을 역임하고 2019년 하반기 KB PE에 합류해 조직을 재정비했다. 그는 증권사 고유의 대출 및 인수금융 역량을 투자와 결합해 시너지를 창출하는 데 주력했는데, 장기간 기업금융 현장에서 쌓아온 대기업 재무라인과의 네트워크는 핵심 경쟁력으로 분석된다. 최근에는 전통적인 바이아웃 뿐만 아니라 신기술사업금융 기능을 결합, 프리 IPO 및 그로스캐피탈(Growth Capital)로 투자 영역을 넓히며 존재감을 드러내고 있다.

KB PE본부는 그간 축적한 트랙레코드를 기반으로 입지를 굳히고 있다. 조직 출범 초기인 2020년에는 일동제약 전환사채(CB) 투자를 통해 IRR 57%를 달성했다. 2023년에는 유암코와 함께 1300억원 규모의 '유암코-케이비 크레딧 제1호'를 결성했다. 이는 국내 증권사 인하우스 PE가 만든 최초의 크레딧 펀드라는 점에서 주목을 받았다. 이번 하이브(CB 100억원)와 에코프로(EB 200억원) 투자 역시 약 1년 반 만에 성공적으로 회수하며 운용 역량을 증명했다.

다음 대형 엑시트 후보로는 메가존클라우드가 꼽힌다. 2020년 'KB-스톤브릿지 세컨더리 펀드'를 통해 300억원을 선제 투자한 곳이다. 김 전무가 직접 이사회 멤버로 참여해 기업가치 제고를 주도하고 있다. 조 단위 몸값이 거론되는 메가존클라우드의 IPO가 가시화되면서 에코프로를 상회하는 회수 성과가 기대되고 있다.

현재 마크자산운용·교원플로우파트너스와 공동으로 약 1000억원 규모의 'KB 마크플로우크레딧 펀드' 출시를 준비 중이다. KB PE본부는 기존의 우수한 회수 성과를 바탕으로 산업은행 등 주요 LP 출자사업 콘테스트에 지원할 계획이다. 여기에 KB금융지주의 자금 매칭 역량을 활용해 펀드 규모를 극대화한다는 전략이다.

새롭게 조성될 펀드는 5년 만기로 운영되며 주요 투자 대상은 정부가 지정한 10대 첨단전략산업이다. AI·반도체·이차전지·로봇·디스플레이·차세대통신 등 글로벌 시장에서 경쟁력을 갖춘 분야의 유망 기업에 집중할 방침이다. 향후에도 글로벌 시장에서 경쟁력을 갖춘 기업에 집중해 투자 범위를 지속적으로 넓혀갈 방침이다.